蚂蚁集团的花呗、借呗，京东的白条、金条，腾讯的分付、微粒贷，都是什么性质？
银保监会消费者权益保护局局长郭武平撰文指出，这些都是金融服务。
他说，从消费者服务角度看，金融科技公司的“花呗”“白条”“任性付”等产品，其内核与银行发行的信用卡没有本质差别，也具有信用供给和分期付款的功能，消费者支付的利息与费用是其盈利主要来源；再如“借呗”“金条”“微粒贷”等产品，与银行提供的小额贷款无本质差别。
年上半年，蚂蚁集团微贷业务花呗和借呗带来亿元的收入，占总收入的40%。
郭武平认为，“花呗”与银行信用卡业务基本相同，但分期手续费高于银行，与其普惠金融理念不符，实际上是“普而不惠”。
虽然业务基本相同，但到执行层面，两者有着很大的不同。
银行信用卡业务的贷款来自于储户，银行可以正大光明向用户吸收存款；蚂蚁旗下只有两家注册在重庆的小额贷款公司，蚂蚁的资金成本要远高于银行。
为什么蚂蚁赚钱的效率还远远高于银行呢？因为蚂蚁降低了放贷成本，提高了效率。如果一家银行想要向客户发放信用卡，要进行详细的调查，查用户的央行征信，还要用户背景审查填表等繁琐的任务。
而蚂蚁集团掌握了用户大量的消费数据，可以随时向用户提供信用额度和贷款。也就是马云所说的模式，即3分钟申请，1分钟到账，期间0人接触。
再者，蚂蚁微贷的损耗较少。
中国银行业协会的数据显示，年消费金融公司平均不良贷款率为2.63%，略高于信用卡的平均不良水平，也就是说两者水平都差不多。
年蚂蚁不良贷款率是1.5%，比平均数低一个百分点。
年7月，疫情影响之下，蚂蚁的不良贷款率上升到2.9%，不过整个行业的不良贷款率有可能上升到4%以上，蚂蚁还是好于整体表现。